오늘 데이터 아젠다의 초점은 중국의 7월 차이신/S&P 글로벌 서비스업 구매관리자지수(PMI)였으며, 예상외의 호조로 발표되었습니다. 이번 주 내내 중국에서 발표된 7월 PMI는 다소 실망스러웠습니다:
하지만 오늘 발표된 차이신 서비스 PMI는 예상치를 크게 상회하며 6월보다 상승했습니다. 이 지수는 54.1로 7개월 연속 경기 확장과 위축을 구분하는 50선 위에 머물렀습니다.
또한 호주의 2분기 소매판매도 발표되었습니다. 이는 3분기 연속 감소했으며 예상치 중앙값을 하회했습니다. 모건 스탠리는 호주에 대한 투자의견을 비중 축소로 하향 조정했습니다(중국과 대만도 중립으로 하향 조정).
뉴스 흐름은 별다른 영향 없이 매우 가벼웠습니다.
외환 변동폭은 눈에 띄는 움직임 없이 보합세를 보였습니다.
유럽시장 : 증시 후퇴로 트레이더를 불안하게 하는 국채 경로
투자자들이 차입 비용 상승에 대한 우려가 커지면서 국채 매도세가 강화되어 10년물 수익률이 9개월래 최고치를 기록했습니다.
유럽 주가는 0.6% 하락했고, S&P 500 선물 계약은 어제 손실이 확대될 수 있음을 시사했습니다. 나흘 연속 달러는 상승했습니다. 퍼싱 스퀘어 캐피털 매니지먼트의 설립자 겸 CEO인 빌 애크먼이 장기 금리 상승이 주식에 미치는 영향을 헤지하기 위해 30년물 국채를 매도한다는 발표가 비관적인 분위기를 더했습니다.
ING의 애널리스트들은 지난 4일 동안 국채 금리가 급등하면서 위험 자산에 '그림자'가 드리워진 결과 투자자들은 다음 주 미국이 분기별 재정 보고서를 발표할 때까지 채권 시장에 주목할 것이라고 말합니다. 분석가들은 미국 경제가 예상보다 빠르게 확장되고 있다는 징후가 있는지 확인하기 위해 실업수당 청구 건수와 미국 서비스업 지수를 포함한 오늘의 경제 데이터를 예의 주시할 것입니다. 이날 오후에는 애플과 아마존이 실적을 발표할 예정입니다.
트레이더들은 기준금리가 5.75% 이하에서 정점을 찍을 것으로 보고 있습니다.
ECB의 파네타: 9월에 금리인상 중단 여부를 결정할 것입니다.
ECB의 파네타: 인플레이션 전망에 대한 리스크는 균형이 잡힌 반면, 경기 전망에 대한 리스크는 하방으로 이동했습니다.
미국시장
세계 최대 채권 시장은 하락세를 이어갔고, 미 연준의 다음 조치에 대한 단서를 제공할 것으로 예상되는 미국 고용 보고서를 앞두고 증시가 하락했습니다.
아마존은 애플의 실적을 기다리는 동안 강세 매출 전망에 따라 장 후반 상승했습니다. 장기 국채는 예상치 못한 경제 강세 조짐과 재정 적자 확대에 대한 우려로 2023년 이후 최악의 한 주를 보내고 있습니다.
목요일에 발표된 보고서는 노동자에 대한 탄력적인 수요를 강조했으며, 별도의 데이터는 노동 생산성이 증가하여 인건비 상승을 상쇄하는 데 도움이 된다는 것을 보여주었습니다. 이 수치는 미국이 7월에 20만 개의 일자리를 추가했을 것으로 예상되는 정부의 고용 데이터를 발표하기 전에 나온 것입니다. 이는 2020년 말 이후 가장 약한 수치이긴 하지만, 역사적으로 볼 때 여전히 상당한 증가폭입니다.
S&P 500 지수는 사흘 연속 하락했습니다. 최근 주식 매도세를 주도한 기술주 대형주가 약세를 보였습니다. 국채 30년물 수익률은 4.3%를 기록해 사흘간 약 30bp 상승했습니다. 달러는 큰 변동이 없었습니다. 파운드화는 영란은행이 인플레이션과의 싸움으로 인해 장기간 더 엄격한 차입 조건이 필요할 수 있다고 경고한 후 하락했습니다.
