투자자들이 중국 경제 전망과 연준의 금리 경로에 무게를 두면서 화요일 아시아 주식과 미국 선물은 상승했습니다.
홍콩 및 본토 주식이 상승했습니다. 중국의 소매 판매에 대한 낮은 보고서는 상품 가격을 재조정하려는 정부의 최근 노력으로 경제가 얼마나 이익을 얻을 수 있는지를 강조했습니다. S&P 500과 나스닥 100의 계약이 상승하는 동안 아시아 증시는 두 달 만에 최고 수준을 향하고 있었습니다.
달러와 국채 수익률은 인플레이션이 2% 목표 수준으로 돌아올 때까지 인내심을 유지하겠다는 의지를 연준 의장들이 강조한 후 10년물 수익률이 3.86%를 맴도는 등 상승세를 유지했습니다. Fed의 Brainard는 금리 인상 속도를 늦추는 것이 곧 적절할 것이라고 말하면서 일시적으로 감정을 끌어올렸습니다.
10월 중국 경제가 침체되고 산업 생산이 기대에 미치지 못하는 동안 일부 바이러스 대책과 주택 시장 지원으로 자신감이 높아졌습니다. PBoC는 계획보다 적은 돈을 투입하면서 중기 대출 금리를 안정적으로 유지했습니다.
유럽시장 요약
미중 긴장이 개선되고 연준이 금리 인상 속도를 늦출 수 있을 것이라는 낙관론이 커지면서 강세론자들이 글로벌 주식 시장에 다시 진입했습니다.
Nasdaq 100의 지수 선물은 국채 수익률과 달러 하락으로 1% 이상 상승했습니다. 이러한 증가는 이전에 아시아 기술 회사가 상당한 이익을 얻은 덕분입니다. 미국 시판 전 거래에서 칩 제조업체인 Advanced Micro Devices, Nvidia 및 Intel은 모두 1.3%에서 2%의 이득을 보았고 Tesla, Amazon, Apple 및 Alphabet은 모두 약 1%의 이득을 보았습니다.
최근 며칠 동안 예상보다 부드러운 미국 데이터의 결과로 위험 감수가 증가했는데, 많은 사람들은 연방준비제도이사회가 75 베이시스 포인트를 두 번 연속 인상한 후 50 베이시스 포인트씩 금리를 인상할 수 있을 것으로 믿고 있다. 월요일 "더 느린 속도로 이동하는 것이 곧 적절할 것"이라고 말한 Lael Brainard 부회장은 그러한 견해를 지지했다.
미국시장 요약
미 증시는 인플레이션이 최고조에 달했을 것이라는 새로운 데이터가 추가되면서 연방준비제도이사회(Fed·연준)의 금리인상 둔화 가능성이 높아짐에 따라 상승했습니다. 화요일 국채 수익률은 상승했지만 달러는 하락했습니다.
S&P 500지수는 0.9% 상승했고, 기술주 중심의 나스닥 100지수는 9월 19일 이후 최고치를 기록했다. 세션의 대부분 동안 주식이 급등하는 동안, 러시아 미사일이 나토 회원국 폴란드에 상륙했다는 우려는 오후에 잠시 분위기를 약화시켰다.
많은 사람들이 연준이 0.5포인트 단위로 금리를 인상할 수 있을 것으로 믿는 미국 소비자 물가 지수 보고서가 예상보다 부드럽다는 반응으로 최근 시장이 더 위험해졌습니다. 최근 일련의 연준 연사들은 관료들이 금리 인상 속도를 늦출 수 있다고 제안했지만 중앙은행이 여전히 인플레이션을 통제하기 위해 해야 할 일이 있다고 강조했습니다.
화요일 10월 생산자물가지수는 전년 동기 대비 8%로 전망치 8.3%를 하회하며 인플레이션 우려를 완화시켰습니다.
러 미사일, 폴란드 떨어지며 2명 사망
AP 보도 : 폴란드, 긴급회의 (NATO 회원국 : 2발로 발생)
러, 우크라이나 12개 도시에 미사일 100여발 : 개전 후 최대 규모 공습(전국 700만 가구 정전)
일본 3분기 성장률 -0.3% (예상 0.3%)
둔화한 10월 생산자물가지수(PPI)
전월 대비 0.2% ⇧ (9월 0.2%, 예상 0.4% ⇧)
전년 동기 대비 8.0%⇧ (9월 8.4%, 예상 8.3%) = 4개월 연속 둔화
근원 PPI 전월비 0.2% ⇧, 작년 동기 대비 5.4% ⇧
뚝뚝 떨어지는 미국 도매물가
에너지 하락(하늘색)이 기여 : 서비스 최대 부담(핑크색 : 인건비)
더 올라간 12월 50bp 인상 확률
내년 2월엔 금리 25bp (4.75): 51.2%
내년 3월에 금리 25bp (최종금리 연 5.0% 까지) : 48.6%
미국 부채, 2007년 후 최대 증가(Fed)
3분기 총 부채 16조 5000억달러(전분기 대비 2.2% ⇧, 전년 대비 8.3% ⇧)
3개월간 3510억 달러 증가 : 15년래 가장 빨라
모기지 및 신용카드 사용액 급증(인플레이션 / 금리 상승 / 수요 증가) , 연체율도 상승 중
가장 근접했던 모간스탠리의 내년 전망
워런 버핏의 투자 리스트
대만 TSMC의 ADR(TSM) 매수 : 지분율 1.2%
목재회사 루이지애나-퍼시픽(LPX) : 2.97억달러어치 지분 취득
파라마운트 글로벌(PARA) 지분 확대
액티비전블리자드(ATVI) 지분 축소
Fed 컨센서스
패트릭 하커(필라델리아 Fed 총재)
이미 충분히 제한적 수준의 금리인상 : 향후 수개월간 인상 속도 늦추는 걸 보게 될 것
내년 제한 영역 유지하며, 정책 효과 발휘 : 아마도 대차대조표는 2.5조 달러 줄일 것(2년 동안 지속될 것으로 예상)
소비 지출 둔화하는 중 : 제조 , 서비스 모두 ⇩
래피얼 보스틱(애틀랜타 Fed 총재)
인플레 둔화 징후 희망적 : 특회 상품 가격
임금 관건인 서비스 시장에서도 둔화 볼 필요
물가 목표 되돌리려면 추가 금리 인상 불가피, 확실치 않으나 긴축의 물가 영향 1.5~2년 시차
