주식 투자 전 알아두어야 할 5가지 사항

2023년 9월 29일                |                 팀 파커             |               출처

 돈을 다른 투자 상품에 분산 투자하는 것은 쉬워 보일 수 있습니다. 하지만 성공적인 투자자가 되고 싶다면 정말 어려울 수 있습니다.

투자 전문가가 아닌 많은 개인 투자자들이 매년 손실을 보고 있습니다. 그 이유에는 여러 가지가 있겠지만, 투자 시장 밖에서 경력을 쌓은 투자자라면 누구나 공감할 수 있는 이유가 하나 있습니다: 수많은 종목을 조사할 시간도 없고, 그 엄청난 작업을 도와줄 리서치팀도 없다는 것입니다.

따라서 이 이야기의 교훈은 충분한 조사를 하지 않으면 결국 손실이 발생한다는 것입니다. 나쁜 소식입니다. 좋은 소식은 투자의 몇 가지 핵심 요소를 살펴봄으로써 조사해야 할 양과 손실을 줄일 수 있다는 것입니다. 아래에서 투자의 5가지 필수 요소에 대해 자세히 알아보세요. 

 

주식 투자 전 알아두어야 할 사항

1. 주식이 하는 일: 기업이 무엇을 하고, 어디서, 어떻게 하는지에 대해 충분히 조사하세요.
2. P/E 비율: 회사의 주가수익비율(P/E), 즉 주당 순이익 대비 현재 주가를 살펴보세요.
3. 베타 : 회사의 베타는 다른 시장과 비교하여 주식에 얼마나 많은 위험이 수반되는지 알 수 있습니다.
4. 배당금: 돈을 안전하게 보관하고 싶다면 배당금이 높은 주식에 투자하세요.
5. 차트: 차트를 읽는 것은 복잡할 수 있지만, 주식의 가격 변동과 같은 차트에서 가장 간단한 단서를 찾아보세요.

 

 

 1. 주식이 하는 일

투자자는 기업이 어떻게 수익을 창출하는지에 대한 철저한 지식이 없다면 주식 구매를 피해야 합니다. 무엇을 제조하는가? 어떤 종류의 서비스를 제공하나요? 어떤 국가에서 사업을 운영하나요? 주력 제품은 무엇이며 어떻게 판매되고 있나요? 해당 분야의 리더로 알려져 있나요? 첫 데이트라고 생각하세요. 상대방이 누군지 모른다면 데이트에 나가지 않을 것입니다. 그렇게 한다면 문제가 생길 수 있습니다.

이 정보는 매우 쉽게 찾을 수 있습니다. 원하는 검색 엔진을 사용하여 회사 웹사이트로 이동하여 해당 회사에 대해 읽어보세요. 그런 다음 가족에게 가서 잠재적 투자에 대해 설명하세요. 가족들의 질문에 모두 대답할 수 있다면 충분히 알고 있는 것입니다. 

 

 

 2. 가격 대비 수익(P/E) 비율

여러분이 투자에 도움을 줄 수 있는 사람을 찾고 있다고 잠시 상상해 보세요. 두 명의 재정 자문가를 인터뷰합니다. 한 사람은 오랫동안 사람들에게 많은 돈을 벌어준 경력이 있습니다. 친구들이 이 재정 고문으로부터 큰 수익을 얻었고, 투자금을 맡기지 못할 이유를 찾을 수 없습니다. 그들은 여러분에게 1달러를 벌 때마다 40센트를 가져가서 60센트가 남는다고 말합니다.

다른 재정 자문가는 이제 막 사업을 시작한 사람입니다. 그들은 경험이 거의 없으며 유망해 보이지만 성공 실적이 많지 않습니다. 이 재정 고문에게 돈을 투자할 때의 장점은 비용이 저렴하다는 것입니다. 그들은 1달러당 20센트만 가져가려고 합니다. 하지만 첫 번째 재정 고문만큼 많은 돈을 벌지 못한다면 어떨까요? 

 

회사의 주당 시장 가치를 주당 순이익으로 나누면 주가수익비율을 계산할 수 있습니다.

 

 이 예시를 이해했다면 주가수익비율(P/E)을 이해한 것입니다. 이 비율은 주당 순이익 대비 회사의 현재 주가를 측정하는 데 사용됩니다. 애널리스트와 투자자가 상대적 가치를 판단할 수 있도록 다른 유사한 회사와 비교할 수 있습니다. 따라서 회사의 주가수익비율이 20이라면 투자자는 수익 1달러당 20달러를 기꺼이 지불할 의향이 있다는 뜻입니다. 비싸게 보일 수 있지만 회사가 빠르게 성장하고 있다면 그렇지 않습니다.

P/E는 현재 시장 가격과 지난 4분기의 누적 수익을 비교하면 알 수 있습니다. 이 수치를 조사 중인 회사와 유사한 다른 회사와 비교해 보세요. 다른 유사 기업보다 P/E가 높다면 이유가 있을 것입니다. P/E가 낮지만 빠르게 성장하고 있다면 주목할 만한 투자처입니다. 

 

 

 3. 베타

베타는 이해하기 어려운 개념처럼 보이지만 사실은 그렇지 않습니다. 베타는 변동성 또는 지난 5년 동안 회사 주식이 얼마나 변동성이 있었는지 측정합니다. 본질적으로 전체 시장과 비교하여 회사 주식과 관련된 시스템적 위험을 측정합니다. 베타 값은 일반적으로 야후나 구글에서 제공하는 주식 리서치 페이지에서 주가수익비율과 같은 페이지에서 찾을 수 있습니다.

S&P 500 지수를 정신적 안정의 기둥으로 생각하세요. 5년 동안 회사의 가치가 지수보다 더 많이 떨어지거나 오르면 베타가 더 높습니다. 베타가 1보다 높으면 위험이 높다는 뜻이고, 1보다 낮으면 베타가 낮거나 위험이 낮다는 뜻입니다.

베타는 가격 위험에 대해 알려주지만 펀더멘털 위험 요소에 대해서는 얼마나 알려줄까요? 베타가 높은 주식은 많은 돈을 벌 수 있는 잠재력이 있지만 돈을 잃을 가능성도 있기 때문에 주의 깊게 살펴봐야 합니다. 베타가 낮다는 것은 S&P 500 지수의 움직임에 다른 종목만큼 반응하지 않는다는 뜻입니다. 이는 방어적 주식으로 알려져 있는데, 투자금이 훨씬 안전하기 때문입니다. 단기간에 많은 돈을 벌지는 못하지만 매일 지켜볼 필요도 없습니다. 

 

 

 4. 배당금

매일 시장을 지켜볼 시간이 없고, 그런 관심 없이도 주식으로 수익을 내고 싶다면 배당금을 찾아보세요. 배당금은 저축 계좌의 이자와 같아서 주가와 관계없이 지급됩니다. 배당금은 회사가 이익에 대한 보상으로 주주에게 지급하는 배당을 말합니다. 배당금은 이사회에서 결정하며 일반적으로 현금으로 지급되지만, 일부 회사에서는 주식 형태로 배당금을 지급하는 경우도 드물지 않습니다.

배당은 꾸준한 수입원을 제공하기 때문에 많은 투자자에게 큰 의미가 있습니다. 대부분의 회사는 대부분 분기별로 정기적으로 배당금을 지급합니다. 배당금을 지급하는 기업에 투자하는 것은 많은 전통적인 투자자들에게 매우 인기 있는 전략입니다. 경제가 불확실한 시기에 투자자에게 안정감을 줄 수 있기 때문입니다.

최고의 배당은 일반적으로 예측 가능한 수익을 내는 대기업에서 발행합니다. 배당금을 지급하는 기업이 있는 가장 잘 알려진 업종으로는 석유 및 가스, 은행 및 금융, 기초 소재, 헬스케어, 제약, 유틸리티 등이 있습니다. 6% 이상의 배당은 우량 주식에서 전례가 없는 일은 아닙니다. 스타트업과 같이 초기 단계에 있는 기업은 아직 배당금을 지급할 만큼 수익성이 충분하지 않을 수 있습니다.

하지만 주식을 매입하기 전에 해당 회사의 배당률을 살펴보세요. 단순히 돈을 시장에 예치하고 싶다면 배당금이 높은 주식에 투자하세요. 

 

 

 5. 차트

주식 차트에는 다양한 유형이 있습니다. 여기에는 선형 차트, 막대 차트, 캔들 차트 등 펀더멘털 및 기술 분석가들이 사용하는 차트가 포함됩니다. 하지만 이러한 차트를 읽는 것이 항상 쉬운 것은 아닙니다. 사실 매우 복잡할 수 있습니다. 차트를 읽는 법을 배우는 것은 습득하는 데 많은 시간이 걸리는 기술입니다.

그렇다면 이것이 개인 투자자에게는 어떤 의미일까요? 이 단계를 간과할 필요는 없습니다.가장 기본적인 차트 읽기는 기술이 거의 필요하지 않기 때문입니다. 투자 차트가 왼쪽 하단에서 시작하여 오른쪽 상단에서 끝나면 좋은 것입니다. 차트가 아래쪽 방향으로 향하고 있다면 이유를 찾으려고 하지 말고 그대로 두세요.

손실이 나는 종목을 고르지 않고도 선택할 수 있는 주식은 수천 가지가 있습니다. 이 종목을 정말 믿는다면 관심 목록에 올려두고 나중에 다시 살펴보세요. 차트가 무섭게 보이는 주식에 투자하는 것을 믿는 사람들이 많지만, 그들은 여러분에게는 없는 리서치 시간과 리소스를 가지고 있습니다. 

 

 

 결론

철저한 조사를 대신할 수 있는 것은 없습니다. 하지만 자산을 보호하는 한 가지 중요한 방법은 배당금을 활용하고 수익률이 입증된 종목을 찾아 장기적으로 투자하는 것입니다. 시간이 없다면 위험하고 공격적인 트레이딩 전략은 피하거나 최소화해야 합니다.